בנקאות והרחבת אספקת הכסף
הוצג| English | משמעות |
|---|---|
| deposit/dɪˈpɒzɪt/ | פקדון |
| fractional reserve banking/ˈfrækʃənl rɪˈzɜːv ˈbæŋkɪŋ/ | בנקאות רזרבה חלקית |
| required reserves/rɪˈkwaɪəd rɪˈzɜːvz/ | רזרבות מחויבות |
| reserve ratio/rɪˈzɜːv ˈreɪʃɪəʊ/ | יחס רזרבות |
| money multiplier/ˈmʌni ˌmʌltɪˈplaɪə/ | גורם כפל מטבעי |
איך בנקים יוצרים כסף
- בנקים אינם שמרים את כל ההפקדות שלך נעולות במיחסן.
- הם משאירים שברוך ומשכירים את שאר הסכום.
- ההלוואות הללו הופכות להפקדות חדשות במקום אחר — שנשכרות שוב.
- לכן, מערכת הבנקאות למעשה יוצרת כסף.
בנקאות ברזרבה שברונית
- בתחת בנקאות שמירת חובה שברית, הבנק משאיר רק שבר כשמירות חובה ומלווה את השאר.
- השבר המושאר הוא יחס השמירה.
- פקד חדש של שמירות גורם לגליה החוצה: מלווה, מופקד מחדש, מלווה שוב — שרשרת הולכת וצומקת.
היתרים או הלוואות?
בנק שומר על חלק מההפקדות כמאגרי חובה ומשכיר את השאר, מה שהופך להפקדות חדשות — ובכך יוצר כסף.
החלק מההפקדות שבנק חייב לשמור במקום להשכיר הוא יחס ה⟦reserves⟧ ______.
Difficulty 1/5 · 100 coins + a small bonus on first completion today
יחס המאגרים קובע כמה הבנקים שומרים; השאר משוכר.
כפל הכסף
- המקסימום שבו אספקת הכסף יכולה לצמוח מתוך שמירות חדשות הוא כפל הכסף.
- $\text{money multiplier} = \dfrac{1}{\text{reserve ratio}}$.
- רעיון עובד. יחס שמירה של 10% נותן כפל של $1/0.10 = 10$.
- לכן, 1,000 של שמירות חדשות יכולים להגדיל את אספקת הכסף בלעדיות עד $1{,}000 \times 10 = 10{,}000$.
המכפיל המוניטרי שווה ל:
Difficulty 1/5 · 100 coins + a small bonus on first completion today
המכפיל המוניטרי = 1 ÷ יחס המאגרים.
יחס המאגרים הוא 10% (0.10). מהו המכפיל המוניטרי?
Difficulty 2/5 · 140 coins + a small bonus on first completion today
המכפיל המוניטרי = 1 ÷ 0.10 = 10.
עם מכפיל מוניטרי של 10, מהו הגידול המקסימלי האפשרי באספקת הכסף מתוך 1,000 מאגרים חדשים?
Difficulty 2/5 · 140 coins + a small bonus on first completion today
גידול מקסימלי = 1,000 × 10 = 10,000.
זהו מקסימום
- כפל הכסף מייצג את המקסימום שבו הכסף יכול לצמוח, ולא את הסכום המדויק.
- בפועל הוא צומח פחות, כי אנשים מחזיקים מזומנים ובנקאות עשויות לשמור על שמירות נוספות.
- יחס שמירה קטן יותר פירושו כפל גדול יותר — הבנקאות מלווות אחוז גבוה יותר מכל פקד.
המכפיל המוניטרי נותן את הגידול המקסימלי באספקת הכסף, ולא את הסכום המדויק.
Difficulty 1/5 · 100 coins + a small bonus on first completion today
לאנשים יש כסף מזומן בביתם והבנקים עשויים לשמור על מאגרים נוספים, ולכן הגידוע בדרך כלל פחות.
יחס מאגרים קטן יותר גורם למכפיל המוניטרי להיות:
Difficulty 1/5 · 100 coins + a small bonus on first completion today
יחס מאגרים קטן יותר אומר שהבנקים משכירים יותר מחלק ההפקדות, ולכן המכפיל גדול יותר.
תחת בנקאות שמירת חובה שברית, הבנקאות שומרות על יחס שמירה ומלווה את השאר, כך שהמערכת יוצרת כסף. כפל הכסף = $\dfrac{1}{\text{reserve ratio}}$ מייצג את הגידול המקסימלי באספקת הכסף מתוך שמירות חדשות.