רווחי מידע ובחירה שלילית
הוצג| English | משמעות |
|---|---|
| asymmetric information/ˌeɪsɪˈmetrɪk ˌɪnfəˈmeɪʃn/ | מידע אסימטרי |
| adverse selection/ædˈvɜːs sɪˈlekʃn/ | בחירה שלילית |
החלטה שתוכל לבדוק
- ביטוחי עשויים שלא לצפות סיכון של כל מועמד באותה מידה שבה המועמד עצמו מבינו. קונה קצבה עשוי לא להבין עמלה המופיעה בטקסט הקטן.
- עובדה חסרה משפיעה דרך הבחירה שהיא משנה.
בנה את ההסבר
- עם מידע סימטרי, הצדדים יש להם ידע רלוונטי דומה; גם שניהם עשויים עדיין להתמודד עם אי-ודאות. מידע אסימטרי מתרחש כאשר צד אחד יודע יותר מהמידע הרלוונטי לעסקה. פערים מידע רחבים יותר עשויים לגרום לצרכן להעריך נמוך עלויות או מועילים גם כאשר סוחר אינו מסתיר אותם במתכוון.
- בחירה שלילית נובעת לפני החוזה כאשר מאפיינים נסתרים משפיעים על מי בוחר בה. מחיר ביטוח משולב יכול למשוך מועמדים בסיכון גבוה ולהרחיק מועמדים בסיכון נמוך. סכנת מוסר שונה: המנגנונים משתנים לאחר שההגנה נתונה, ומשפיעים על התנהגות ולא רק על בחירת סוגים.
עיבוד העדויות
- מועמדים בדיוניים יש להם תביעות מצופות של 200 או 800 יחידות מטבע לשנה; בהתחלה חצי מכל סוג. תביעות מצופות משולבות=(200+800)/2=500. התעלמו מניהול ורווח לדוגמה זו. אם מועמדים בסיכון נמוך דוחים ביטוח ב-500 כי התביעה המצופה שלהם היא 200, נשארים רק מועמדים בסיכון גבוה והתביעות המצופות עולות ל-800.
- סיפור בחירה זה מניח שהמועמדים יודעים את הסוג שלהם ועושים את הבחירה המפורשת. ביטוח גם מעביר סיכון; תביעות מצופות לבדן אינן קובעות נכונות לשלם. עבור מקרה קצבה נפרד, עמלה שאינו מוכרת של 1% על מאזן של 10000 היא 100 בשנה המפורשת, לפני תשואות. עמלת אחוז חוזרת פועלת על מאזנים משתנים, ולכן הכפלת 100 במספר השנים אינה חזית כללית.
מהי התביעה הצפויה המשותפת ההתחלתית?
Difficulty 1/5 · 100 coins + a small bonus on first completion today
עם חלקי סוגים שווים, הממוצע הוא 500.
בדיקת הגבולות
- החלטות בריאותיות עשויות להתעלם ממסיכי טיפול או תועלות מניעה לטווח ארוך; בחירות חינוך עשויות להעריך שגויו את איכות הקורסים או התמורות; בחירות גמורים עשויות להתעלם ממסכים, אינפלציה או מגבלות משיכה. הסבירו איזה עובדה חסרה וכיצד ההחלטה משתנה, במקום לה заявля that all consumers are uninformed.
- חשיפה, ייעוץ עצמאי, תקני איכות או הערכת סיכון עשויים לעזור, אך הבנה, עלות, פרטיות וגישה לא שווה חשובים. ייתכן שישנם מגבלות מוצדקות על איסוף מידע. שינוי במחיר לבדו לא יכול לספר לנו האם בחירה, אי-ודאות או סיכון מoral (moral hazard) גרמו לתוצאה שנצפתה.
אם נותרו רק מיישמים בסיכון גבוה, מהי התביעה הצפויה שלהם במקרה זה?
Difficulty 1/5 · 100 coins + a small bonus on first completion today
לסוג הנותר יש תביעות צפויות של 800.
בחירת נגדית והיזם מוסרי מצביעים על מנגנונים זהים.
Difficulty 1/5 · 100 coins + a small bonus on first completion today
בחירה עוסקת בסוגים נסתרים הנכנסים לחוזים; היזם מוסרי עוסק בשינוי ההנחות תחת הגנה.
יישום והסבר התשובה
- יש להבחין בין בעיית הבחירה של המבטח לבין לקוח מדיניות הנוקט בפחות זהירות לאחר רכישת כיסוי.
- סוגי סיכון נסתרים משפיעים על מי רוכש כיסוי לפני החתימה; הפחתת זהירות לאחר כיסוי משקפת שינוי במניעים וסיכון מoral.
איזה תיאור מתאים לאי-ודאות סימטרית?
Difficulty 1/5 · 100 coins + a small bonus on first completion today
אי-ודאות משותפת אינה חייבת להיות אסימטריה מידע.
שימוש מדויק במונחים
- מידע א-סימטרי: צד אחד מחזיק במידע רלוונטי יותר מהצד השני בהחלטה או בעסקה.
- בחירה נגדית: מאפיינים נסתרים משפיעים על מי נכנס לעסקה, ויכולים להחמיר את תא המבחן.
התאם את המונחים למשמעותיהם.
Difficulty 2/5 · 140 coins + a small bonus on first completion today
השתמשו בכל מונח לפי הקשר הכלכלי המפורט שלו.
מבקשים בדיוניים הם עם תביעות מצופות של 200 או 800 יחידות מטבע לשנה; בתחילה חצי מכל סוג. תביעות מצופות משולבות=(200+800)/2=500. התעלמו מהנהלה ומרווח עבור הדוגמה זו. אם מבקשים נמוכי-סיכון דוחים ביטול של פרימיום של 500 מכיוון שהתביעה המצופה שלהם היא 200, נותרו רק מבקשים גבוהי-סיכון ותביעות מצופות עולות ל800. סיפור בחירה זה מניח שהמבקשים יודעים את סוגם ועושים את הבחירה הנדרשת. ביטוח גם מעביר סיכון; תביעות מצופות לבדן אינן קובעות רצון לשלם. עבור מקרה גמור נפרד, עמלה שאינה מוכרת של 1% על יתרה של 10000 היא 100 בשנה הנדרשת, לפני תשואות. עמלת אחוז כפולה פועלת על יתרות משתנות, ולכן הכפלת 100 במספר השנים אינה תחזית כללית.
החלטות בריאותיות עשויות להתעלם מסיכונים טיפוליים או מתועלות מניעה לטווח ארוך; בחירות לימודיות עשויות להעריך שגויון איכות קורסים או תשואות; בחירות גמורים עשויות להתעלם מעמלות, השקמה או הגבלות על משיכה. הסבר מהי העובדה החסרה וכיצד ההחלטה משתנה, במקום לקבוע כי כל הצרכנים חסרי מידע. חשיפה, ייעוץ עצמאי, תקני איכות או הערכת סיכון עשויה לעזור, אך הבנה, עלות, פרטיות ונגישות לא-שוויונית חשובות. ייתכן שישנם מגבלות סבירות על איסוף מידע. שינוי במחיר לבדו אינו יכול להגיד לנו האם בחירה, אי-ודאות או הסיכון המוסרי הביאו לתוצאה הנצפתה.
עם מידע סימטרי, לצדדים יש ידע רלוונטי דומה; שניהם עדיין עשויים להיתקל באי-ודאות. מידע א-סימטרי מתרחש כאשר צד אחד יודע יותר מהמידע הרלוונטי למסחר. פערי מידע רחבים יותר עשויים לגרום לצרכן להעריך שגויון עלויות או תועלות גם כאשר איש מוכר לא מסתיר אותן במתכוון.